CLEANVEST

Gemeinsam mit dem Börsianer Grün haben wir die besten nachhaltigen Investmentfonds in der DACH-Region ausgezeichnet. Nachhaltiges Investieren boomt, aber die Vergleichbarkeit ist immer noch schwierig. Deshalb wollte der Börsianer Grün die im DACH-Raum zugelassenen Finanzprodukte einem Härtetest unterziehen und hat den ESG Fund Award initiiert. Die Fonds wurden nach Nachhaltigkeits- Kriterien und auch hinsichtlich „Performance“ ausgezeichnet. 47 der analysierten Fonds wurden mit Goldstatus prämiert.

Welche Kriterien wurden beim ESG Fund Award 2023 analysiert?

Die Fonds wurden anhand unserer bereits bekannten 10 CLEANVEST Kriterien analysiert:

Darüber hinaus wurden die Fonds hinsichtlich ihrer 3-Jahres-Performance miteinander verglichen.

Was waren die Ergebnisse beim ESG Fund Award 2023?

Von den insgesamt 1.917 analysierten Finanzprodukten erreichen 47 davon ein Top-Scoring von zumindest 90 Punkten. Diese 2,5 Prozent gehören zu den nachhaltigsten Fonds und erhalten die Auszeichnung „ESG Fund Award“ mit dem Goldstatus und drei Bäumen.

An der Spitze der Aktienfonds steht mit dem Green Benefit - Global Impact Fund (LU1136260384) ein Artikel 8-Fonds. Und der Sieger kommt dabei auf die maximal erreichbare Punktezahl von 100. Damit überzeugte er beim Börsianer Ranking sowohl in der Dreijahresperformance als auch im Nachhaltigkeitsranking.

Nachfolgend haben wir dir je Kategorie die Top Fonds mit Goldstatus aufgelistet:

Top Aktien-Fonds – Goldstatus:

Green Benefit – Global Impact Fund – P (100 Punkte)
Luxembourg Selection Fund – Active Solar B EUR (99,5 Punkte)
Erste WWF Stock Environment EUR R01 T (99,5 Punkte)

Top Anleihen-Fonds – Goldstatus:

Allianz US Short Duration High Income Bond W-USD (96 Punkte)
Robeco Financial Institutions Bonds Feeder Fund-zero duration IH USD (96 Punkte)
Nomura Funds Ireland-Global Sustainable High Yield Bond Fund A EUR H (92,5 Punkte)
Anaxis Short Duration E1 (92,5 Punkte)

Top Misch-Fonds – Goldstatus:

SEB 1 Asset Selection Fund C EUR (98 Punkte)
Acatis Fair Value Modulor Vermögensverwaltungsfonds Nr. 1 V (97,5 Punkte)
Lloyd Fonds – WHC Global Discovery I (94 Punkte)

Die Gesamtauswertung aller Fonds kannst du hier nachlesen.

Überraschung bei Artikel 6 Fonds

Es war dabei besonders überraschend, dass sich unter diesen Top 47 ausgezeichneten Fonds auch Fonds befinden, die sich nach dem EU-Standard selbst nicht als nachhaltig definierten (Artikel 6 nach SFDR). Das ist deswegen überraschend, da Artikel 6 Fonds oft auch als „braune“ Fonds bezeichnet werden, weil sie laut EU-Offenlegungsverordnung keine oder nur in geringem Umfang Nachhaltigkeitskriterien berücksichtigen.

Diese Überraschung lässt sich darauf zurückführen, dass diese Fonds zum Zeitpunkt der Auswertung gerade entweder zufällig keine negativen Titel beinhalteten oder einen starken Branchen- bzw. Themenfokus (wie z.B. Solarfonds) hatten. Das zeigt deutlich, dass man Fonds laufend beobachten muss und sich nicht auf Momentaufnahmen verlassen darf.

Falls du dich mit der Klassifizierung nach Artikel 6, 8 und 9 noch näher beschäftigen möchtest, dann schau dir gerne dazu unseren Blogartikel an: Artikel 8 und 9 Fonds – Sind Sie tatsächlich so nachhaltig?

Trotz dieser Überraschung und der aktuellen Entwicklungen am Markt ist unser CEO Armand Colard überzeugt:

„Artikel-9-Fonds weisen höhere Nachhaltigkeitswerte als Artikel-8-Fonds auf und eignen sich vor allem in Kombination mit ESG-Labels wie dem österreichischen Umweltzeichen oder dem deutschen FNG-Siegel gut als Orientierung für nachhaltige Investor*innen.“

Zu 100 % verlassen kannst du dich als Privatinvestor*in auf die Einstufung als Artikel 9 Fonds oder diverse Siegel dennoch nicht. Eine zusätzliche Prüfung deiner Fonds auf CLEANVEST.org hilft dir dabei, auf der sicheren Seite zu sein.

Methodik: Wie wurden die besten nachhaltigen Fonds für den ESG Fund Award 2023 bewertet?

Als Ausgangsbasis wurden alle 1.917 aktiv gemanagten Fonds (Aktien-, Anleihen- & Mischfonds) mit einer Vertriebszulassung im DACH-Raum gewählt. Das sind genau die Fonds, die du auch in unserer CLEANVEST Datenbank findest. Es gab keine Einschränkung nach der EU-Offenlegungsverordnung, das heißt, es sind auch konventionelle also eigentlich „braune“ Fonds (= Artikel 6 Fonds) enthalten.

Näher betrachtet haben wir folgende Kategorien: Aktienfonds, Anleihenfonds und Mischfonds. Damit ein fairer Vergleich möglich ist, wurden Aktien-, Anleihen- und Mischfonds getrennt voneinander bewertet. Das heißt, ein Aktienfonds wird nur mit anderen Aktienfonds verglichen.

Stichtag für die Analyse waren die Portfoliodaten vom 01. Februar 2023, welche nicht älter als zwölf Monate waren. Untersucht wurden lediglich Fonds, deren Positionen zu mindestens 95 Prozent analysierbar sind. Das bedeutet, Fonds, die in andere Fonds investieren (z.B. Dachfonds) wurden nicht berücksichtigt. Für eine Vergleichbarkeit der Performance wurden nur Fonds untersucht, die bereits länger als drei Jahre existieren (Datenquelle: Refinitiv).

Falls du noch mehr Infos zum ESG Fund Award oder noch genauere Details zur Methodik suchst, findest du alle weiteren Informationen hier.

Hier findest du den ganzen Beitrag zum ESG Fund Award im Börsianer Grün.